«Отца-основателя» оставили с носом
НПФ «Будущее» Бориса Минца оказался единственным из пенсионных фондов, владеющих акциями «Открытия», кому не предложили их выкупить за несколько дней до введения временной администрации. К тому времени из бумаг проблемного банка успели выскочить три принадлежащих «Открытию» НПФ - «ЛУКОЙЛ-Гарант», НПФ Электроэнергетики и НПФ РГС, продавших совместно 13% акций за 40 млрд. рублей. Покупателем стал банк «Траст» - фактически «дочка» «Открытия», взятая им на оздоровление в 2014 году.
При возможном обнулении капитала санируемого «ФК Открытие» убыток НПФ «Будущее» (то есть пенсионных накоплений россиян) составит 12 млрд. рублей. По слухам, фонд господина Минца должен был выйти из капитала «Открытия» в начале следующего года (в его портфеле - 4,1% акций банка). Если бы он успел сделать это с остальными, то крах кредитной организации его бы вообще не задел. Формально после этих сделок структуры «Траста» пересекли 75-процентный рубеж в капитале «Открытия», а, значит, банк должен был сделать обязательное предложение о выкупе акций у других акционеров, заявил Reuters Дмитрий Минц (сын Бориса Минца и член СД НПФ «Будущее»). «Но не сделал... если бы сделал - мы бы тоже продали, - говорит Минц. - А теперь есть значимая вероятность, что их спишут в ноль».
По словам гендиректора ФГ «Будущее» Марины Рудневой, еще две недели назад они направили жалобу на действия «Траста» в Центробанк и ждут ответа от регулятора. «В сложившейся ситуации мы защищаем интересы 4,5 миллиона клиентов и надеемся, что ЦБ РФ рассмотрит наше обращение и обяжет «Траст» сделать обязательное предложение о выкупе акций», - добавила она.
Говорят, в связи с этой историей российский финансовый рынок ждет крупный скандал, ведь Борис Минц, фактически давний партнер бывшего теперь главы «Открытия» Вадима Беляева, остался с носом и дешевеющими бумагами банка. Да и ЦБ, чья позиция сейчас будет иметь решающее значение, может воспользоваться поводом жестко пройтись по акционерам «Открытия» и впоследствии не слишком тщательно проводить анализ вызывающих вопросы сделок НПФ Минца.
Сделка по приобретению «Трастом» акций банка «ФК Открытие» может быть неправомерной, так как противоречит ряду норм ЦБ, считают юристы. «Формально такого рода сделка подпадает под злоупотребление правом с точки зрения гражданского законодательства, поскольку имеются признаки конфликта интересов санатора, - пояснил «Коммерсанту» партнер практики по разрешению споров и банкротству бюро «Линии права» Владислав Ганжала. - Представляется, что такие ценные бумаги в принципе не могут улучшить финансовое состояние санируемого «Траста», ведь реальные денежные средства заменяются малоликвидными акциями».
«На момент покупки капитал банка «Траст» был отрицательным, а согласно положению ЦБ 415-П собственные средства покупателя должны быть достаточными для покупки - в этом случае не меньше 13% капитала банка «ФК Открытие». По факту собственных средств «Траста» для сделки было априори недостаточно», - приводит РБК слова партнера московской коллегии адвокатов «Ионцев, Ляховский и партнеры» Игоря Дубова.
В Банке России изданию пояснили, что согласуются эти сделки с целью «обеспечения финансовой стабильности» - дескать, финансовое положение обоих банков динамично меняется в процессе их финансового оздоровления. Однако эксперты рынка не могут припомнить случаев, когда санируемый банк покупает акции своего санатора, а самого «доктора» практически сразу же отправляют в одну «палату» с пациентом. Все эти юридические неясности могут ударить как по репутации самого ЦБ, так и негативно отразиться на продаже «ФК Открытие», которая планируется после завершения санации.
Успеть до санации
Впрочем, Центробанк, судя по всему, начинает по полной реализовывать программу по возврату активов в «ФК Открытие». Регулятор уже предложил членам правления добровольно вернуть бонусы, полученные за первое полугодие 2017 года. «Решение о выплате повышенных бонусов и дивидендов за месяц-полтора до отзыва лицензии или санации может интерпретироваться в том числе и как вывод активов», - ранее заявила глава ЦБ Эльвира Набиуллина. Вопрос о судебном взыскании будет рассматриваться по результатам добровольного возмещения, говорят в пресс-службе «ФК Открытие».
По слухам, некоторые сделки «Открытия» за последние месяцы (та же история с НПФ) весьма разозлили руководство Банка России. В итоге бывшие топы банка, которые откажутся добровольно вернуть бонусы, рискуют потерять все, что так или иначе связано с деятельностью санируемого банка. «Вероятно, предложение ЦБ (о добровольном возврате премий) было неформальным, но в такой форме, что отказаться от него мог только человек, не планирующий продолжать работу в российском банковском секторе или оставаться в России», - считает партнер бюро А2 Михаил Александров.
Кстати, накануне и в день санации банк «Открытие» приобрел у «Открытие Холдинга» (бывшая материнская структура банка) американские депозитарные акции платежной системы QIWI на $90 млн. Управляющий директор банка «Открытие» Александр Дмитриев отметил, что сейчас временная администрация изучает эти сделки «с точки зрения того, соответствовали ли их условия интересам банка».
«По моему мнению, покупка расписок QIWI является обычной сделкой по управлению активами, - заявил «Веку» аналитик IFC Markets Дмитрий Лукашов. - В день санации, 29 августа 2017 года, расписка QIWI PLC стоила 960 рублей, а накануне, 25 октября, она котировалась даже немного дороже - 973 рубля».
Напомним, размер дыры перешедшего под контроль ЦБ «Открытия» на начало октября составил 188,9 млрд. рублей, хотя еще месяц назад у банка был положительный капитал в размере 158 млрд. А санируемый «Открытием» «Траст» за месяц потерял еще почти 60 млрд. рублей (с минус 99 млрд. в сентябре до минус 157,9 млрд. в октябре). По словам Александра Дмитриева, основные причины снижения собственных средств банка – досоздание резервов, отрицательная переоценка собственных средств банка и оказание безвозмездной помощи «Росгосстраху», и это – закономерно в ходе мероприятий по повышению финансовой устойчивости. В таких условиях происходит уменьшение размера уставного капитала до 1 рубля, чтобы «Открытие» можно было докапитализировать за счет Фонда консолидации банковского сектора. Что касается «Траста» - видимо, на санируемом банке сказалась и та самая история с покупкой акций «ФК Открытие» у НПФ.
Положил глаз на алмаз
Интересно, что во время всего этого шума и явно переходящего в острую стадию скандала с НПФ «Будущее» основной владелец банка Вадим Беляев, оставивший «Открытие» с огромной дырой, не просто отмалчивается и не находится под арестом или в Лондоне, а очень даже процветает в кресле гендиректора компании «Открытые промышленные инвестиции» (ОПИ входит в «Открытие Холдинг») с крупнейшим активом – алмазодобывающей компанией «Архангельскгеолдобыча» с запасами, оцениваемыми в сумму $11 млрд.
ОПИ приобрела это предприятие у «ЛУКОЙЛа» в мае нынешнего года за $1,45 млрд. 100% акций «Архангельскгеолдобычи» находятся в залоге у ВТБ, сообщает РБК. Так что риски с этим активом минимальны, считает Дмитрий Лукашов.
Другое дело - прочие сделки, которые удалось провернуть Беляеву и Ко до санации. Сейчас с ними и разбирается десант временной администрации «Открытия», высаженный ЦБ, и, поговаривают, что все мало-мальски значимые транзакции будут иметь обратную силу. «Вряд ли предложение топ-менеджерам банка «ФК Открытие» о добровольном возврате бонусов ограничивается только просьбой регулятора, - говорит Игорь Дубов. – Не исключено, что экс-топ-менеджерам банка «ФК Открытие» могли быть предложены компромиссные условия. Например, речь может идти о послаблениях в оценке ответственности топ-менеджеров за понесенные банком убытки».
Но вот вопрос, удастся ли Вадиму Станиславовичу договориться с теми, кто не успел выпрыгнуть из мчащегося под откос паровоза под названием «ФК Открытие»? Борис Минц, как известно, играл не последнюю роль в становлении и развитии банка и именно он в свое время свел господина Беляева с сильными мира сего.
«Я не знаю, о чем Беляев договорился с ЦБ, - заявил «Веку» аналитик ФГ «Калита-финанс» Дмитрий Голубовский. - Я могу лишь предположить, что у него были и остаются высокие покровители, которые дают ему возможности договариваться. Он (банк «Открытие» - ред.) обслуживал интересы «Роснефти», а еще ранее - интересы РАО ЕЭС».
Именно через Минца в середине нулевых Беляев установил тесные связи с главой российской энергетической монополии Анатолием Чубайсом, и РАО ЕЭС стал первым крупным государственным клиентом «Открытия», напоминает экономист. И именно «Открытие» служило «прокладкой» между РАО и его «дочками», что позволяло выстраивать основанные на векселях финансовые схемы с участием дочерних компаний в обход совета директоров головной компании. «А связь «Открытия» и «Роснефти» наиболее сильно проявилась на пике валютного кризиса в начале зимы 2014-2015 годов, который совпал с пиком выплат России по корпоративному долгу, - отмечает Голубовский. – Оказавшаяся под санкциями «Роснефть» должна была срочно где-то купить доллары, а для этого ей нужно было много рублей, примерно вдвое больше, чем потребовалось бы до обвальной девальвации, уже прошедшей к началу зимы. Была придумана следующая схема: «Роснефть» «рисует» рублевые облигации, которые в экстренном порядке вносятся в ломбардный список ЦБ, и продает их какому-нибудь покупателю, после чего полученные рубли меняет на доллары на валютной бирже, что вполне законно с точки зрения американцев. «Прокладкой» стало «Открытие», которое выкупило облигации «Роснефти» на рекордную сумму в 625 млрд. рублей. Феерический взлет доллара в начале декабря 2014 года, вероятнее всего, связан именно с большим спросом на валюту, который в этот момент предъявляла «Роснефть» в условиях плавающего курса и спекулятивной атаки против рубля на фьючерсном рынке».
НПФ
Сейчас, когда баланс «Открытия» и аффилированных с ним структур становится достоянием общественности, вырисовывается и интересная картина о структуре портфелей НПФ, отмечает Голубовский. По данным на конец 2015 года подконтрольные «Открытию» НПФ «ЛУКОЙЛ-Гарант» и НПФ Электроэнергетики значительную часть своих средств вложили в облигации аффилированных с собственниками «Открытия» девелоперских компаний. Средства НПФ, которые не регулируются ЦБ так строго, как кредитные учреждения, позволяли затыкать банковские дыры, связанные с недвижимостью. «Я не знаю, какую картину нарисует общественности Банк России. Я лишь знаю, что проблемы, возникшие тогда, влияют на банковскую систему до сих пор, не позволяя расти доходности и подавляя экономический рост», - заключает Голубовский.
Многие наблюдатели задаются вопросом: зачем вообще санировать банки, которые кредитовали фактически своих собственников и проводили сомнительные операции в рамках одного круга? Как ранее сообщили «Ведомости», зампред Центробанка Василий Поздышев лично обзванивает крупных клиентов «ФК Открытие» и просит не забирать деньги со счетов (либо вернуть уже отозванные), обещая обеспечить «устойчивость банка» и его дальнейшее развитие. Непонятно только, насколько долго «Открытие» будет жить в состоянии «зомби» на эмиссии регулятора.
По слухам, руководство Центробанка пока не решило, как действовать в отношении экс-топов «Открытия». Не исключено, что после добровольного возвращения бонусов регулятор ослабит хватку. Ведь после завершения процедуры финансового оздоровления ЦБ рассматривает варианты по объединению «Открытия» с Бинбанком (также на санации у ЦБ) и продаже актива на бирже. Только одна вскрытая схема с использованием пенсионных средств НПФ для личных целей запустит мощный конвейер уголовных дел. А это может быть явно не в интересах других влиятельных лиц, которые, возможно, будут претендовать на объединенный банк. О них будет рассказано в завтрашнем материале «Века».
