В соответствии с сообщением Минфина, которое приводит РБК, выпуск евробондов будет осуществляться в соответствии с бюджетом этого года – на этот год запланировано $3 млрд, но источники издания утверждают, что рассчитывают разместить около $1 млрд.
Текущее размещение проходит на фоне антироссийских санкций, поэтому европейские и американские банки участвовать в нем отказались (были разосланы заявки в 25 банков). В связи с этим ожидается, что основными участниками процедуры станут российские инвесторы. К примеру, отечественные банки, у которых скопилось достаточно валютной ликвидности, которую необходимо куда-то вкладывать. Однако это несет риск чрезмерного укрепления рубля – доллары возьмут внутри системы, а взамен напечатают рубли. Размещение бумаг «для своих» является ничем иным, как попыткой «пощупать почву», отмечает издание – если Резервный фонд потратят, дефицит бюджета нужно будет финансировать за счет выпуска облигаций, и нужно знать, будет ли возможность занять у Запада.
Помимо этого, из-за российских санкций обслуживать бумаги будут не европейские клиринговые системы, а Национальный расчетный депозитарий (НРД). Впрочем, есть в этом и одно преимущество – по данным источника «Ведомостей», в таком случае у европейских и американских инвесторов есть техническая возможность купить бумаги. В то же время это осложняет доступ к евробондам всех иностранных инвесторов, в связи с чем было принято решение закрыть книгу заявок во вторник – «ВТБ Капитал» рассчитывает привлечь азиатских инвесторов, европейские и американские изучают возможность поучаствовать через НРД. По данным источников газеты, уже подано заявок на $5,5 млрд.
Есть и другие новшества: во-первых, Минфин предупреждает, что есть возможность выплачивать инвесторам не в долларах, а в другой иностранной валюте; во-вторых, обещает не направлять привлеченные средства на деятельность, запрещенную санкциями.
Эксперты, опрошенные РБК, также отмечают повышенный спрос на российские евробонды, тем более, что РФ предложит инвесторам хорошую премию.
